Що таке маржинальна торгівля?
Маржинальна торгівля дозволяє трейдерам відкривати позиції, які перевищують їх власний капітал, використовуючи позикові кошти. Ви вносите частку від загальної вартості угоди — маржу, а брокер надає кредитне плече для решти.
Наприклад, з кредитним плечем 1:100, депозит усього $100 дає доступ до позиції на $10,000 на фінансових ринках. Це збільшує як потенційний прибуток, так і потенційні збитки.
Маржинальна торгівля використовується на ринку форекс, товарів, ф'ючерсів та криптовалют, що робить її одним з найпоширеніших інструментів, доступних трейдерам.
Як працює маржинальна торгівля
Коли ви входите в угоду, застосовуються два важливі механізми:
- Спред купівлі/продажу – різниця між цінами купівлі та продажу.
- Довгі та короткі позиції – йти довго означає купувати в очікуванні зростання, йти коротко означає продавати в очікуванні падіння.
- Фінансові витрати – свопи або нічні комісії можуть застосовуватися, якщо ви тримаєте позиції відкритими протягом сесій.
Переваги маржинальної торгівлі
- Ефективне використання капіталу: контроль більших позицій з меншими депозитами.
- Можливість торгувати на зростаючих і падаючих ринках.
- Широка доступність на ринку форекс, товарів, ф'ючерсів та криптовалют.
- Потенціал для швидшого зростання рахунку в порівнянні з інвестуванням без кредитного плеча.
Ризики
- Посилені збитки від невеликих несприятливих рухів.
- Маржинальні виклики та автоматична ліквідація, якщо капітал падає нижче необхідних рівнів.
- Волатильність, яка може викликати стоп-лоси або перевищити очікуваний ризик.
- Переторгівля та надмірна впевненість через легкий доступ до кредитного плеча.
Як керувати ризиком
- Розмір позиції – ризикуйте лише 1–2% капіталу рахунку на угоду.
- Стоп-лоси – встановіть максимальний збиток перед входом в угоду.
- Трейлінг стоп-лос – дозволяє прибуткам зростати, автоматично фіксуючи досягнення.
- Ордери на фіксацію прибутку – забезпечте прибуток на встановленому рівні.
- Контекст денного графіка – використовуйте денний графік для визначення загальної тенденції та уникайте торгівлі проти напрямку ринку.
- Диверсифікація – розподіліть експозицію на різні активи замість концентрації на одній угоді.
Маржа на різних ринках
- Форекс – високі коефіцієнти кредитного плеча та доступ 24/5.
- Товари – золото, нафта та інші, але з чутливістю до геополітичних подій.
- Ф'ючерси – стандартизовані контракти з маржею, встановленою біржами.
- Криптовалюти – висока волатильність, часто забезпечені стейблкоїнами, вимагають суворішого контролю ризиків.
Приклад: Маржинальна угода
- Трейдер очікує зростання GBP/USD.
- Капітал рахунку становить $1,000 з доступним кредитним плечем 1:50.
- Розмір позиції: ризик обмежений 1% ($10).
- Відкрита довга позиція на 0.1 лота.
- Стоп-лос встановлений на 50 пунктів нижче входу, тейк-профіт на 100 пунктів вище.
- Трейлінг стоп-лос активований, коли ціна зростає, щоб захистити досягнення.
Заключні думки
Маржинальна торгівля є потужною, але вимагає дисципліни. Вона пропонує гнучкість, ефективність та можливості, але також піддає трейдерів посиленому ризику. Застосовуючи прості правила — правильний розмір позиції, стоп-лоси, трейлінг стопи та узгодження з денним графіком — маржа може стати інструментом для зростання, а не загрозою для капіталу.
Повернутися Повернутися